نحوه تجارت گزینه ها

بازار گزینه ها طیف گسترده ای از گزینه ها را برای معامله گر فراهم می کند. مانند بسیاری از مشتقات ، گزینه ها همچنین به شما اهرم زیادی می دهد و به شما امکان می دهد با سرمایه کمتری حدس بزنید. مانند همه کاربردهای اهرم ، پتانسیل از دست دادن نیز می تواند بزرگ شود.

درک اصول

گزینه طولانی قراردادی است که به خریدار حق خرید یا فروش زیرزمین امنیتی یا کالا را با تاریخ و قیمت خاص می دهد. هیچ تعهدی برای خرید یا فروش در قرارداد وجود ندارد ، بلکه به سادگی حق "ورزش" قرارداد را در صورتی که خریدار تصمیم به انجام این کار بگیرد. گزینه ای که به شما حق خرید را می دهد ، "تماس" نامیده می شود ، در حالی که قراردادی که به شما حق فروش می دهد ، "قرار داده شده" نامیده می شود. برعکس ، یک گزینه کوتاه یک قرارداد است که فروشنده را موظف می کند امنیت اساسی را با قیمت خاص ، از طریق یک تاریخ خاص ، خریداری یا بفروشد. هنگامی که خریدار یک گزینه طولانی قرارداد را تمرین می کند ، فروشنده یک گزینه کوتاه "اختصاص داده می شود" و موظف به عمل است.

برای روشن تر این مسئله ، بگذارید از یک قیاس دنیای واقعی استفاده کنیم ... بگذارید بگوییم که شما برای یک ساعت پدربزرگ عتیقه خرید می کنید و یک قیمت مناسب را با قیمت مناسب پیدا می کنید: 3000 دلار. اما شما برای سه ماه دیگر پول نقد نخواهید داشت. شما با مالک صحبت می کنید و او موافقت می کند که آن را در سه ماه با تاریخ انقضاء خاص با آن قیمت بفروشد ، اما باید 100 دلار برای او بپردازید تا با این قرارداد موافقت کند. بعد از سه ماه ، شما پول دارید و ساعت را با آن قیمت خریداری می کنید.

اما شاید مشخص شود که ساعت متعلق به تئودور روزولت است که باعث می شود 10،000 دلار ارزش آن را داشته باشد. شما حق دارید از گزینه خود استفاده کنید و آن را با 3000 دلار خریداری کنید ، و به شما سود 6،900 دلار (هزینه های معاملات منهای) را برای شما بدست می آورد. از طرف دیگر ، بیایید بگوییم که کشف شده است که اصلاً عتیقه نیست ، بلکه یک حذفی است که فقط 500 دلار است. شما هیچ وظیفه ای برای استفاده از گزینه خود و خرید آن را با 3000 دلار ندیدید ، بنابراین می توانید به هیچ وجه آن را خریداری نکنید و به سادگی اجازه دهید قرارداد منقضی شود. اگرچه هنوز 100 دلار خارج نیستید ، حداقل با یک ساعت به ارزش کسری از آنچه برای آن پرداخت کرده اید گیر نمی کنید. از دیدگاه فروشنده ، در سناریوی اول او 100 دلار دریافت می کند ، اما بعداً مجبور می شود ساعت را با ارزش کمتر از ارزش واقعی بازار بفروشد. در سناریوی دوم ، او ساعت را نگه می دارد و 100 دلار که در حق بیمه پرداخت کرده اید.

اگر این مفهوم را همانطور که در مورد اوراق بهادار و کالاها صدق می کند ، درک می کنید ، می توانید ببینید که ممکن است برای گزینه های تجارت چقدر سودمند باشد. برای مقدار نسبتاً کمی از سرمایه ، می توانید وارد قراردادهای گزینه هایی شوید که به شما حق خرید یا فروش سرمایه گذاری را با قیمت تعیین شده در تاریخ آینده می دهد ، مهم نیست که امروز قیمت امنیت اساسی چیست.

گزینه های معاملاتی

برخی از مواردی که باید قبل از گزینه های معاملات در نظر بگیرید:

اهرم: یک سرمایه گذاری بزرگ را با مبلغ نسبتاً کمی کنترل کنید. این امر باعث بازده بالقوه قوی می شود ، اما باید بدانید که این امر همچنین می تواند به ضررهای قابل توجهی منجر شود.

انعطاف پذیری: گزینه ها به شما امکان می دهد تا به روش های مختلف در بازار حدس بزنید و از تعدادی از استراتژی های خلاقانه استفاده کنید. طیف گسترده ای از قراردادهای گزینه برای تجارت برای بسیاری از اوراق بهادار اساسی مانند سهام ، فهرست ها و حتی قراردادهای آتی در دسترس است.

HEDGING: اگر موقعیت موجود در کالا یا سهام دارید ، می توانید از قراردادهای گزینه برای قفل کردن سودهای غیر واقعی استفاده کنید یا با سرمایه اولیه کمتری ضرر کنید.

تنظیم یک حساب کاربری

شما می توانید در TD Ameritrade با چندین نوع حساب معامله و سرمایه گذاری کنید. همچنین باید برای امتیازات حاشیه و گزینه در حساب خود درخواست دهید و مورد تأیید قرار بگیرید

انتخاب یک پلتفرم معاملاتی

با یک حساب TD Ameritrade، به معاملات گزینه‌ها در پلتفرم وب ما و همچنین سکوی متفکران جامع‌تر ما دسترسی خواهید داشت.

پلت فرم thinkorswim برای معامله گران گزینه های پیشرفته تر است. این دارای ابزارهای نخبه است و به شما امکان می دهد بازار گزینه ها را نظارت کنید، استراتژی خود را برنامه ریزی کنید و آن را در یک مکان یکپارچه و راحت، با استفاده آسان، پیاده سازی کنید. همچنین، اگر قصد دارید در معاملات گزینه های پیچیده شرکت کنید که دارای سه یا چهار "پا" یا طرف معامله هستند، thinkorswim ممکن است برای شما مناسب باشد.

علاوه بر این، TD Ameritrade دارای فناوری معاملاتی تلفن همراه است که به شما امکان می دهد نه تنها گزینه های خود را نظارت و مدیریت کنید، بلکه قراردادها را مستقیماً از تلفن هوشمند، دستگاه تلفن همراه یا iPad خود معامله کنید.

یک استراتژی معاملاتی ایجاد کنید

مانند هر نوع معامله، توسعه و پایبندی به یک استراتژی که کارآمد است، مهم است. معامله گران تمایل دارند استراتژی را بر اساس تحلیل تکنیکال یا بنیادی بسازند. تجزیه و تحلیل فنی بر آمارهای تولید شده توسط فعالیت های بازار مانند قیمت های گذشته، حجم و بسیاری از متغیرهای دیگر متمرکز است. نمودار و سایر فناوری های مشابه استفاده می شود. تحلیل بنیادی بر اندازه گیری ارزش سرمایه گذاری بر اساس داده های اقتصادی، مالی و فدرال رزرو متمرکز است. بسیاری از معامله گران از ترکیبی از تحلیل تکنیکال و بنیادی استفاده می کنند.

چه از تحلیل تکنیکی یا بنیادی استفاده کنید، چه ترکیبی از هر دو، سه متغیر اصلی وجود دارد که هنگام توسعه یک استراتژی، قیمت گذاری گزینه ها را در نظر داشته باشید:

قیمت اوراق بهادار یا کالای اساسی

زمان انقضا

نوسانات ضمنی بر اساس تأثیرات بازار و چشم انداز آینده

با thinkorswim، ابزارهایی برای کمک به تجزیه و تحلیل این متغیرها و موارد دیگر خواهید داشت. همچنین بسیاری از تحقیقات و تفسیرهای بنیادی شخص ثالث و همچنین بسیاری از ابزارهای تولید ایده را خواهید یافت. شما حتی می توانید «تجارت کاغذ» را انجام دهید و استراتژی خود را بدون ریسک کردن سرمایه تمرین کنید. علاوه بر این، می‌توانید ابزارهای مختلفی را بررسی کنید تا به شما در تدوین استراتژی معاملاتی گزینه‌ها کمک کند که برای شما کارآمد باشد. همچنین می توانید در هر زمان از طریق چت، از طریق تلفن 866-839-1100 یا از طریق ایمیل 24/7 با یک متخصص گزینه های TD Ameritrade تماس بگیرید.

مهارت های خود را بسازید

چه در سرمایه گذاری تازه کار باشید، چه یک معامله گر باتجربه که گزینه ها را بررسی می کند، مهارت هایی که برای سود بردن از معاملات گزینه ها نیاز دارید باید به طور مداوم توسعه داده شوند. متوجه خواهید شد که پلتفرم وب راهی عالی برای شروع است. برای معامله گران کهنه کار، thinkorswim دارای تعداد تقریباً بی پایانی از ویژگی ها و قابلیت ها است که به ایجاد دانش و مهارت های معامله گزینه ها کمک می کند.

تماس بگیرید و یا به شعبه مراجعه کنید

با ما تماس بگیرید: 800-454-9272

175+ شعبه در سراسر کشور

پیشینه TD Ameritrade را در BrokerCheck FINRA بررسی کنید

جایی که سرمایه گذاران هوشمند باهوش تر می شوند SM

با ما 800-454-9272 تماس بگیرید

پلتفرم و ابزار شماره 1

• مشاغل
• اتاق خبر
• نقشه سایت
• حداقل الزامات
• دسترسی
• حریم خصوصی
• امنیت
• صورت مالی
• Reg BI & Form CRS
• افشاگری ها
• غرامت تشویقی
• موسسه TD Ameritrade
• محل کار و راه حل های کارفرما
• شرکت چارلز شواب

محتوایی که فقط برای اهداف آموزشی/اطلاعاتی در نظر گرفته شده است. نه توصیه سرمایه گذاری، یا توصیه ای از هر نوع امنیت، استراتژی یا حساب.

گزینه ها خطرات را شامل می شود و برای همه سرمایه گذاران مناسب نیست زیرا خطرات ویژه ذاتی معاملات ممکن است سرمایه گذاران را در معرض ضررهای بالقوه سریع و اساسی قرار دهد. گزینه های تجاری گزینه های منوط به بررسی و تأیید TD Ameritrade. لطفاً قبل از گزینه های معاملاتی ، ویژگی ها و خطرات گزینه های استاندارد را بخوانید.

گسترش ، راهپیمایی ها و سایر استراتژی های گزینه چند پا می توانند شامل هزینه های اضافی معامله ، از جمله هزینه های متعدد قرارداد ، که ممکن است بر بازده بالقوه تأثیر بگذارد. اینها استراتژی های گزینه ای پیشرفته هستند و اغلب شامل ریسک بیشتر و ریسک پیچیده تر از معاملات گزینه های اساسی هستند.

استراتژی یقه ، ایجاد شده با ترکیب یک تماس طولانی با یک تماس تحت پوشش ، می تواند به محافظت از موقعیت اساسی سهام در برابر کاهش قیمت کمک کند ، اما پتانسیل صعودی آن را محدود می کند زیرا احتمالاً سهام در صورت افزایش قابل توجه قیمت سهام از بین می رود. واد

با استفاده از استراتژی محافظت کننده ، در حالی که طولانی مدت محافظت موقت را از کاهش قیمت سهام مربوطه فراهم می کند ، این امر شامل خطر کل هزینه موقعیت قرار می گیرد. اگر موقعیت طولانی مدت بی ارزش منقضی شود ، کل هزینه موقعیت قرار می گیرد.

نتایج تجزیه و تحلیل احتمال از نظر نظری از نظر نظری است ، تضمین نمی شود و هیچ درجه ی اطمینان از یک رویداد را منعکس نمی کند.

تتا اندازه گیری حساسیت گزینه به پوسیدگی زمان است.

Investools ، Inc. و TD Ameritrade ، Inc. شرکت های جداگانه اما وابسته هستند و مسئولیت خدمات یا سیاست های یکدیگر را بر عهده ندارند.

TD Ameritrade در برابر 14 کارگزار آنلاین دیگر در بررسی کارگزار آنلاین 2022 StockBrokers. com مورد بررسی قرار گرفت. این شرکت در رده های شماره 1 در "سیستم عامل ها و ابزارها" (11 سال پیاپی) ، "بستر معاملاتی دسک تاپ: ThinkorsWim®" (10 سال پیاپی) ، "تجارت فعال" (2 سال پیاپی) ، رتبه بندی شد."تجارت گزینه ها" ، "خدمات مشتری" و "پشتیبانی تلفن". TD Ameritrade همچنین برای "کارگزار کلی" (12 سال پیاپی) ، "آموزش" (11 سال پشت سر هم) ، "کمیسیون ها و هزینه ها" (2 سال پشت سر هم) در کلاس (در 5 برتر) رتبه بندی شد (در 5 سال اول).، "ارائه سرمایه گذاری" (8 سال پشت سر هم) ، "مبتدیان" (10 سال پیاپی) ، "برنامه های معاملاتی موبایل" (10 سال پیاپی) ، "سهولت استفاده" (6 سال پشت سر هم)، "حساب های IRA" (3 سال پشت سر هم) ، "معاملات آتی" (3 سال پیاپی) و "تحقیق" (11 سال پیاپی). مقاله کامل را بخوانید.

این یک پیشنهاد یا درخواست در هر حوزه قضایی نیست که ما مجاز به انجام کار نباشیم یا اینکه چنین پیشنهاد یا درخواست خلاف قوانین و مقررات محلی آن حوزه قضایی باشد ، از جمله ، اما محدود به افرادی که در استرالیا ، کانادا هستند ، محدود نیستهنگ کنگ ، ژاپن ، عربستان سعودی ، سنگاپور ، انگلیس و کشورهای اتحادیه اروپا.

TD Ameritrade ، Inc. ، عضو FINRA/SIPC ، شرکت تابعه شرکت چارلز شواب. TD Ameritrade یک علامت تجاری است که به طور مشترک متعلق به TD Ameritrade IP Company ، Inc. و Bank Toronto-Dominion است.© 2022 Charles Schwab & Co. ، Inc. کلیه حقوق محفوظ است.