سرمایه گذاری بلند مدت: تعریف ، انواع و استراتژی ها

سرمایه گذاری طولانی مدت یک اصطلاح کلی است که یک استراتژی خرید و نگه داشتن سرمایه گذاری برای مدت بیش از 10 سال را توصیف می کند. بهترین انواع و استراتژی های سرمایه گذاری را برای سرمایه گذاران بلند مدت بیاموزید.

Designer491/istock از طریق Getty Images

سرمایه گذاری بلند مدت چیست؟

یک سرمایه گذاری بلند مدت دارایی مناسب برای یک سرمایه گذار با افق زمانی بیش از 10 سال است. از آنجا که نوسانات قیمت کوتاه مدت در مدت زمان طولانی تر تهدیدآمیز نیست ، سرمایه گذاران بلند مدت اغلب در ازای پتانسیل کسب بازده نسبی بالاتر در طول زمان مایل به پذیرش ریسک بیشتری هستند.

با نزدیک شدن به هدف مالی یک سرمایه گذار ، آنها ممکن است سرمایه گذاری در دارایی هایی را که در معرض خطر کمتری هستند برای دستیابی به بازده پایدار تر انتخاب کنند. به عنوان مثال ، یک پس انداز 40 ساله برای بازنشستگی در دهه 60 ممکن است به شدت تخصیص نمونه کارها خود را به سمت سهام وزن کند ، اما قرار گرفتن در معرض سهام را کاهش می دهد ، و شاید در طی 10 سال از هدف بازنشستگی خود ، اوراق قرضه بیشتری داشته باشد.

مزایای سرمایه گذاری بلند مدت

سرمایه گذاری طولانی مدت استراتژی است که دارای مزایای چندگانه از جمله صرفه جویی در هزینه ، مزایای مالیاتی و بهره مرکب است.

مزایای سرمایه گذاری بلند مدت عبارتند از:

• پس انداز هزینه: تجارت نادر با یک استراتژی سرمایه گذاری خرید و نگهدارنده به کاهش هزینه ها و کمیسیون های مرتبط کمک می کند.
• صرفه جویی در وقت: سرمایه گذاری طولانی مدت نیازی به تحقیق یا تجارت زیادی ندارد و برخی از سرمایه گذاران از یک رویکرد مجموعه و برای همیشه استفاده می کنند و باعث صرفه جویی در وقت می شوند.
• مزایای مالیاتی: حسابهای مورد استفاده برای سرمایه گذاری طولانی مدت ، مانند حساب های بازنشستگی فردی (IRA) و برنامه های 401K با معوق مالیاتی رشد می کنند که باعث رشد بیشتر با گذشت زمان می شود.
• بهره مرکب: سرمایه گذاران بلند مدت می توانند با سرمایه گذاری مجدد سود سهام و سود سرمایه ، که سهام بیشتری از سرمایه گذاری را خریداری می کنند ، از سود مرکب بهره مند شوند و از این طریق رشد نمایی ایجاد کنند.
• مزایای ریسک/بازگشت: سرمایه گذاری به آرامی با گذشت زمان با یک رویکرد متوسط هزینه دلار به صاف کردن فراز و نشیب های نوسانات کوتاه مدت کمک می کند.

انواع سرمایه گذاری های بلند مدت

انواع اصلی سرمایه گذاری های بلند مدت سهام ، اوراق قرضه ، صندوق های متقابل ، ETF و املاک و مستغلات است. هر نوع سرمایه گذاری دارای مشخصات ریسک/پاداش منحصر به فرد است که سرمایه گذاران قبل از سرمایه گذاری باید آن را درک کنند.

1. سهام

سهام اوراق بهادار سهام عدالت است که نماینده مالکیت در یک شرکت است. سهام سهام به سرمایه گذار یا سهامدار در مورد درآمد شرکت و همچنین حقوق خاصی مانند رای گیری به آینده شرکت می دهد.

توجه: میانگین بازده بازار سهام تاریخی حدود 10 ٪ است. با این حال ، سرمایه گذاران بلند مدت باید انتظار داشته باشند که چندین بازار 5 تا 10 ٪ در سال و حداقل یک بازار خرس یا کاهش 20 ٪ یا بیشتر ، هر 5 تا 7 سال به طور متوسط انتظار داشته باشند.

2. اوراق قرضه

اوراق قرضه اوراق بهادار با درآمد ثابت است که وام یک سرمایه گذار به یک شرکت یا آژانس دولتی را نشان می دهد. از آنجا که اوراق قرضه مبلغ ثابت بهره را به صورت سه ماهه یا نیمه سالانه پرداخت می کند ، ممکن است از آنها به عنوان سرمایه گذاری درآمدی استفاده شود. از آنجا که قیمت اوراق قرضه نسبت به سهام پایدار است (و اغلب با همبستگی کامل) ، اوراق قرضه به عنوان ابزارهای متنوع سازی استفاده می شود.

3. بودجه متقابل

وجوه متقابل اوراق بهادار مدیریت می شود که به طور معمول ده ها یا صدها اوراق بهادار مانند سهام ، اوراق قرضه یا ترکیبی از دارایی را در خود جای می دهد. بنابراین ، وجوه متقابل می تواند یک سرمایه گذار را برای دستیابی به قرار گرفتن در معرض متنوع در یک بخش گسترده بازار آسان تر کند و به کاهش ریسک در مقایسه با سرمایه گذاری در اوراق بهادار واحد کمک می کند.

توجه: وجوه متقابل را می توان به طور فعال مدیریت یا منفعلانه مدیریت کرد. به عنوان مثال ، یک رویکرد فعال شامل تلاش برای بهتر از یک شاخص مانند S& P 500 است ، در حالی که یک رویکرد منفعل سعی در مطابقت با بازده یک شاخص ، هزینه های کمتری دارد.

4- وجوه مبادله ای

صندوق های مبادله ای مبادله (ETF) اوراق بهادار سرمایه گذاری هستند که برخی از ویژگی های سهام و صندوق های متقابل را با هم ترکیب می کنند. مانند سهام ، ETFS در روز با مبادله تجارت می کند. مانند صندوق های متقابل با مدیریت منفعلانه ، بسیاری از ETF ها به دنبال ردیابی عملکرد یک شاخص معیار هستند.

5. املاک و مستغلات

سرمایه گذاری املاک و مستغلات شامل املاک مسکونی ، املاک تجاری و زمین است. برخی از سرمایه گذاران اعتماد سرمایه گذاری در املاک و مستغلات (REIT) را ترجیح می دهند ، که شرکت هایی هستند که دارایی املاک و مستغلات را برای تولید درآمد برای صاحبان ، شرکا یا سهامداران دارند.

نکته: REITS به سرمایه گذاران این امکان را می دهد تا بدون داشتن املاک و مستغلات به طور مستقیم در درآمد املاک و مستغلات منفعل شرکت کنند. دلیل اینکه REIT به طور کلی سرمایه گذاری درآمدی در نظر گرفته می شود این است که آنها ملزم به پرداخت 90 ٪ از درآمد مشمول مالیات اعتماد به عنوان سود سهام برای سهامداران هستند. صندوق های REITS و REIT نیز ممکن است به عنوان ابزارهای متنوع سازی مورد استفاده قرار گیرند.

استراتژی های سرمایه گذاری بلند مدت

استراتژی های سرمایه گذاری طولانی مدت به طور کلی شامل یک رویکرد خرید و نگهدارنده است اما ممکن است شامل طیف وسیعی از استراتژی ها یا سبک های مرتبط مانند سرمایه گذاری منفعل یا فعال و همچنین رشد یا سرمایه گذاری ارزش باشد.

1. خرید و نگه دارید

همانطور که از این نام پیداست ، استراتژی سرمایه گذاری خرید و نگهدارنده شامل خرید سرمایه گذاری و نگه داشتن آنها برای مدت طولانی ، صرف نظر از نوسانات کوتاه مدت بازار است. محبوب ترین و به طور کلی ترین استراتژی برای سرمایه گذاران بلند مدت ، خرید و نگهداری به طور معمول به دنبال دستیابی به رشد بلند مدت سرمایه است.

2. سرمایه گذاری منفعل

سرمایه گذاری منفعل استراتژی است که شامل سرمایه گذاری در دراز مدت با خرید و فروش بسیار محدود است. سرمایه گذاران منفعل ممکن است در طیف وسیعی از اوراق بهادار سرمایه گذاری سرمایه گذاری کنند اما اغلب از صندوق های شاخص استفاده می کنند ، که یک صندوق متقابل یا ETF است که عملکرد یک شاخص معیار اساسی مانند S& P 500 را ردیابی می کند.

توجه: برخی از سرمایه گذاران منفعل تصمیم به استفاده از مشاور Robo می گیرند ، که خدمات سرمایه گذاری خودکار مانند تخصیص نمونه کارها و تعادل مجدد را بر اساس ترجیحات یک سرمایه گذار ارائه می دهد.

3. سرمایه گذاری فعال

سرمایه گذاری فعال شامل یک رویکرد دستی است که ممکن است شامل تحقیقات سرمایه گذاری ، تجزیه و تحلیل امنیتی و زمان معاملات باشد. مدیریت فعال نمونه کارها معمولاً از یک هدف برنامه ریزی شده برای بهتر از یک معیار کلیدی مانند تورم یا S& P 500 یا به دست آوردن بازده مطلق هدفمند پیروی می کند.

4- سرمایه گذاری رشد

سرمایه گذاری رشد استراتژی است که به دنبال قدردانی از سرمایه است و به طور معمول از انواع سرمایه گذاری تهاجمی مانند سهام رشد استفاده می کند ، که سهام هایی هستند که پیش بینی می شود سریعتر از میانگین بازار رشد کنند. سرمایه گذاری رشد می تواند برای سرمایه گذاران که می توانند نوسانات قابل توجهی در بازار را برای احتمال بازده بالاتر از حد متوسط تحمل کنند ، مناسب باشد.

5. سرمایه گذاری ارزش

سرمایه گذاری ارزش یک استراتژی است که شامل استفاده از تجزیه و تحلیل اساسی برای یافتن اوراق بهادار است که زیر ارزش ذاتی درک شده خود می فروشند. یک سرمایه گذار با ارزش به طور معمول سهام ارزش را به طور کلی خریداری و نگه می دارد ، که اغلب سود سهام را پرداخت می کنند و به طور معمول نسبت P/E نسبی کمتری نسبت به سهام رشد دارند.

6. سرمایه گذاری سود سهام

سرمایه گذاری سود سهام استراتژی خرید سهام است که سود سهام را پرداخت می کند ، با استفاده از قدرت بازده مرکب برای ایجاد درآمد از سرمایه گذاری در بالای قدردانی قیمت. سرمایه گذاران بلند مدت ممکن است سرمایه گذاری مجدد سود سهام را انتخاب کنند ، که به خرید سهام بیشتر سهام می روند و اثر ترکیب را تقویت می کنند.

7. میانگین هزینه دلار

میانگین هزینه دلار (DCA) یک استراتژی سرمایه گذاری است که به موجب آن یک سرمایه گذار چندین بار از طریق فواصل منظم خرید سرمایه گذاری را انجام می دهد. بنابراین ، از آنجا که سرمایه گذار نقاط مختلف قیمت گذاری را تحقق می بخشد ، یک استراتژی DCA می تواند نوسانات و ریسک را در یک نمونه کارها کاهش دهد ، زیرا سرمایه گذار بر خلاف همه یکباره خریدها را در فواصل منظم انجام می دهد.

نکته: میانگین هزینه دلار می تواند از طریق راه اندازی یک برنامه سرمایه گذاری خودکار یا به صورت دستی از طریق قضاوت یک سرمایه گذار مبنی بر اینکه چه زمانی سرمایه گذاری های پیگیری را انجام می دهد ، حاصل شود.

خط پایین

یک سرمایه گذاری بلند مدت یک امنیت یا دارایی است که معمولاً برای مدت طولانی مانند 10 سال یا بیشتر برگزار می شود. استراتژی های سرمایه گذاری بلند مدت اغلب یک رویکرد خرید و نگهدارنده را در بر می گیرد و در درجه اول بر دستیابی به نرخ های مطلوب بازده در دوره برگزاری تمرکز می کند ، در حالی که به طور کلی نادیده گرفتن نوسانات کوتاه مدت بازار است.

این مقاله توسط نوشته شده است

کنت تون ، CFP® ، یک مشاور سرمایه گذاری وفاداری است که متخصص در تخصیص دارایی تاکتیکی و مدیریت نمونه کارها با تمرکز بر ETF ها و سرمایه گذاری بخش است. آقای تون 25 سال تجربه مدیریت ثروت دارد و از طریق چهار بازار خرس و برخی از چالش برانگیزترین محیط های اقتصادی در تاریخ ، مشتری ها را پیموده است. به عنوان یک نویسنده ، مقالات کنت در وب سایت های سرمایه گذاری و مالی متعدد ، از جمله جستجوی آلفا ، کیپلینگر ، MarketWatch ، Motley Fool ، Yahoo Finance و The Balance دیده شده است. شرکت مشاوره ثبت شده آقای Thune دفتر مرکزی در جزیره هیلتون ، SC است که در آنجا به مشتریان در سراسر ایالات متحده خدمت می کند. کنت هنگام نوشتن یا مشاوره به مشتریان ، وقت خود را با همسر و دو پسرش می گذراند ، گیتار می نوازد ، یا روی کتاب فلسفه خود کار می کند که قصد دارد بعداً در سال 2022 منتشر کند.

افشای اطلاعات: من/ما در هر یک از شرکتهای ذکر شده سهام ، گزینه یا موقعیت مشتق مشابه نداریم و هیچ برنامه ای برای شروع چنین موقعیت هایی در طی 72 ساعت آینده وجود ندارد. من این مقاله را خودم نوشتم و این نظرات خودم را بیان می کند. من جبران خسارت را دریافت نمی کنم. من با هیچ شرکتی که سهام آن در این مقاله ذکر شده است ، رابطه تجاری ندارم.